기업신용등급 올리는 향상 전략: 체계적 접근 방법과 실질 사례

기업신용등급을 개선하는 전략과 사례를 통해 기업의 신뢰도를 높이고 다양한 사업 기회를 창출하는 방법을 알아보세요.

 

기업신용등급 올리는 법

 

기업신용등급은 기업의 대외 신뢰도를 나타내며, 입찰, 협력업체 계약, 정부 지원 사업 참여 등 다양한 사업 기회에 영향을 줍니다. 낮은 신용등급은 매출 감소와 사업 성장의 큰 걸림돌이 될 수 있습니다. 그렇다면 신용등급을 1~2단계 개선하기 위해 어떤 전략을 사용할 수 있을까요? 이번 글에서는 신용등급 개선의 구체적인 방법과 실제 사례를 바탕으로 실질적인 해법을 제시합니다.

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기업신용등급의 중요성과 평가 구조

1. 기업신용등급이 왜 중요한가?

기업신용등급은 기업의 재무건전성, 경영 안정성, 성장 가능성을 종합적으로 평가한 결과입니다. 주요 기관, 파트너사, 금융기관 등 외부 이해관계자들은 신용등급을 참고해 기업과의 거래 가능성을 판단합니다. 따라서 신용등급은 기업의 신뢰를 대변하는 지표로 작용합니다.

• 긍정적 효과: 높은 신용등급은 금리 혜택, 유리한 계약 조건, 신규 사업 기회 창출 등을 가능하게 합니다.
• 부정적 효과: 낮은 신용등급은 금리 상승, 파트너사의 불신, 사업 확장의 어려움 등을 초래합니다.

2. 신용등급 평가 항목의 구조

신용등급은 정량적 평가(재무제표)와 정성적 평가(비재무적 요소)로 나뉩니다.

정량적 평가

• 재무 건전성 지표: 유동비율, 부채비율, 매출액 증가율, 순이익률 등.
• 기업체질 지표: 자산 회전율, 자본 수익률, 성장률 등.

정성적 평가

• 경영 역량: 경영진의 리더십, 조직 체계.
• 사업성: 기술력, 시장 경쟁력.
• 내부 통제: 운영 관리 체계, 위험 관리 수준.

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신용등급 개선을 위한 실질적 전략

1. 사전 진단: 현재 위치 파악

가장 중요한 첫 단계는 현재 신용등급의 상태를 정확히 진단하는 것입니다. 신용평가사는 전년도 재무제표를 기준으로 평가하기 때문에, 평가 전에 예비 진단을 통해 예상 등급을 파악해야 합니다.

사전 진단의 주요 목표

• 평가 항목별 강점과 약점 파악.
• 목표 등급과 현재 상황의 격차 분석.
• 보완해야 할 핵심 지표 도출.

실제 사례

A기업은 기존에 BB 등급을 받았으나, 사전 진단 결과 재무 비율 조정과 일부 사업성을 개선한다면 BBB+까지 상승 가능하다는 분석을 받았습니다. 이후 재무구조 개선과 경영 효율화 방안을 실행한 결과, 평가에서 목표 등급을 달성할 수 있었습니다.

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2. 약점 보완: 평가 항목별 개선

평가 항목에서 낮은 점수를 받은 부분을 구체적으로 보완해야 합니다. 재무 비율, 성장성, 기업체질과 같은 항목들이 중요한 이유는 신용등급 평가에서 기업의 재무 안정성, 수익성, 경영 효율성을 직간접적으로 나타내기 때문입니다. 아래는 주요 항목별 개선 방안입니다.

(1) 재무 비율 개선

• 유동비율: 현금 및 단기 자산을 확보하여 부채 상환 능력을 증명합니다.
  • 세부 설명: 유동비율을 높이기 위해선 단기 자산의 확보가 필수적입니다. 예를 들어, 비핵심 자산의 매각이나 불필요한 재고 감축을 통해 현금성 자산을 늘릴 수 있습니다.
• 부채비율: 자본 확충이나 부채 구조 조정을 통해 안정성을 높입니다.
  • 세부 설명: 부채비율을 낮추기 위해 새로운 투자 유치를 통해 자본금을 확충하거나, 고금리 단기 부채를 저금리 장기 부채로 전환하는 방식이 유효합니다.
• 매출 증가율: 기존 거래처와의 관계를 강화하거나 신규 시장을 개척합니다.
  • 세부 설명: 매출 증가율을 높이기 위해 기존 고객들과의 협력을 강화하고, 새로운 니치 마켓을 발굴하여 지속적으로 수익을 확대하는 것이 중요합니다.

(2) 성장성과 수익성 강화

• 매출액 증가율: 신제품 출시, 마케팅 강화로 매출 성장을 도모합니다.
  • 세부 설명: 매출 성장에는 시장에서의 경쟁력 있는 신제품 출시와 동시에 효과적인 마케팅 전략 수립이 필수적입니다. 온라인 마케팅을 활용해 신규 고객을 유입하는 것이 좋은 방법입니다.
• 순이익률: 비용 절감을 통해 영업이익을 개선합니다.
  • 세부 설명: 순이익률 개선은 비용 절감이 핵심입니다. 물류비 절감, 불필요한 고정비 절감, 협력사와의 원가 협상 등이 효과적일 수 있습니다.

(3) 기업체질 강화

• 자산 회전율: 재고 관리 최적화를 통해 효율성을 높입니다.
  • 세부 설명: 자산 회전율을 개선하기 위해서는, 불필요한 재고 축적을 줄이고 재고 회전율을 높이는 것이 중요합니다. 이를 위해 재고 관리 시스템을 도입하여 최적의 재고 수준을 유지할 수 있습니다.
• 장기 차입 의존도: 차입 구조를 단기화하여 금융 유연성을 강화합니다.
  • 세부 설명: 금융 유연성을 확보하기 위해서는 장기 차입에 대한 의존도를 줄이고, 필요 시 빠르게 상환할 수 있는 단기 차입으로의 전환이 필요합니다.

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3. 정성적 평가 강화

정량적 지표만큼이나 중요한 것이 정성적 요소입니다.

예를 들어, 한 기업은 경영진의 리더십과 조직 관리 체계가 강점으로 작용해 신용등급을 유지하거나 개선하는 데 큰 역할을 했습니다. 경영진의 리더십, 조직 관리 체계, 기술력 등 평가사에게 신뢰를 줄 수 있는 요소를 강화해야 합니다.

실행 방안

• 조직 안정성: 경영진의 전문성을 보여줄 수 있는 자료 준비.
  • 세부 설명: 경영진의 학력, 경력, 관련 자격증 등 전문성을 입증할 수 있는 정보를 신용평가사에 제공함으로써 평가사에게 신뢰를 줄 수 있습니다.
• 기술력 입증: 특허, 인증서, 연구개발 실적 등을 평가 자료에 포함.
  • 세부 설명: 기술력이 중요한 평가 요소인 경우, 기술에 대한 특허나 정부 인증서를 추가해 평가 자료의 신뢰성을 높이는 것이 효과적입니다.
• 내부 통제 개선: 내부 감사를 통해 운영 리스크를 줄이는 모습 강조.
  • 세부 설명: 내부 통제 강화를 위해 외부 감사 기관과 협력해 내부 감사 보고서를 작성하고, 리스크 관리 체계를 체계적으로 갖추는 것이 필요합니다.

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4. 재평가 활용

이미 신용등급을 받은 상태라면, 재평가를 통해 등급을 올릴 가능성을 검토할 수 있습니다. 다만, 재평가는 본 평가보다 기준이 까다롭고 준비가 철저해야 합니다.

재평가 활용 사례

B기업은 본 평가에서 BB- 등급을 받았으나, 이후 재무제표를 재검토하고 신규 매출 데이터를 추가 반영하여 BBB 등급으로 상향 조정받았습니다. 재평가 과정에서 기존 부채 구조 조정과 신규 고객 확보에 어려움이 있었으나, 이를 극복하기 위해 내부 비용 절감과 효율적인 자산 관리를 통해 재무 안정성을 강화했습니다.

• 세부 설명: 재평가를 준비할 때는 특히 매출 증가와 수익성 개선 데이터를 잘 정리해 신용평가사에 제출해야 합니다. 기존 평가 자료와의 차별점을 명확히 해 재평가를 준비하는 것이 중요합니다.

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실제 사례로 보는 신용등급 개선

A기업: BBB+ 달성을 위한 전략적 개선

• 현황: BB 등급. 매출 정체 및 부채비율 증가.
• 진단 결과: 매출 증가율과 자산 회전율에서 낮은 점수 확인.
• 실행 방안:
  • 기존 재고 처리 속도를 높이고 신제품 출시로 매출 증대.
  • 부채 구조를 단기 차입에서 장기 차입으로 조정.
• 결과: BBB+ 등급 달성.

B기업: 재평가로 등급 상향

• 현황: 본 평가에서 BB- 등급.
• 문제점: 순이익률과 유동비율에서 낮은 점수.
• 재평가 준비:
  • 비용 절감과 신규 거래처 확보로 순이익률 개선.
  • 현금 유동성 강화를 통해 유동비율 상승.
• 결과: BBB 등급 상향.

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신용등급 개선의 핵심은 전략적 접근

기업신용등급을 1~2단계 개선하려면 현재 상태의 정확한 진단과 평가 항목별 체계적 보완이 필요합니다.

 

특히, 재무제표의 정량적 요소와 체크리스트의 정성적 요소를 모두 강화해야 합니다. 신용등급 개선의 주요 단계는 사전 진단, 약점 보완, 정성적 평가 강화, 그리고 재평가 활용입니다. 이 과정을 통해 기업은 더 나은 신용등급을 달성하고 다양한 사업 기회를 창출할 수 있습니다.